Исследование уровня доходности сбережений населения в ведущих банках г. Междуреченска
Международная
публикация
Е.
О. УсоваБиблиографическое описание статьи для цитирования:
Усова
Е.
О. Исследование уровня доходности сбережений населения в ведущих банках г. Междуреченска // Научно-методический электронный журнал «Концепт». –
2013. – Т. 3. – С.
2266–2270. – URL:
http://e-koncept.ru/2013/53456.htm.
Аннотация. Рассматривается сравнительная доходность срочных депозитов, вкладов в драгоценные металлы, инвестиционные монеты, вложений в паевые инвестиционные фонды в кратко-, средне- и долгосрочном периоде для населения г. Междуреченска
Текст статьи
Усова Елена ОлеговнаСтарший преподаватель ФГБОУ ВПО «Кузбасский государственный технический университет им. Т.Ф.Горбачёва» в г.Междуреченскеfrau.usova@mail.ruИсследование уровня доходности сбережений населения в ведущих банках г. Междуреченска
Аннотация: рассматривается сравнительная доходность срочных депозитов, вкладов в драгоценные металлы, инвестиционные монеты, вложений в паевые инвестиционные фонды в кратко, среднеи долгосрочном периоде для населения г. Междуреченска Ключевые слова:вклады, сбережения, ПИФы, депозиты, золото
Актуальность вопроса сбережения свободных средств обычно поднимается в период роста реальных доходов населения, но не остаётся он без внимания и в другое время. Мы стараемся накопить на учебу, отпуск, квартиру и просто отложить деньги на будущее. При решении проблемы целесообразного размещения денежных сбережений населения принимается во внимание следующий комплекс требований: · возможность беспрепятственного использования размещенных денежных средств. Накопление наличных денег населением обладает этим преимуществом. Это играет немалую роль в выборе этой формы накопления.· надежность вложений; · минимизация риска; · возможность получения дохода от вложений средств. Мы можем накапливать деньги в наличной форме, это даст ряд преимуществ (высокая ликвидность, возможность беспрепятственно, без ограничений использовать), но в нынешних условиях этот тип накоплений не только лишает возможности получения дохода, но и снижает будущую стоимость денег из–за инфляции. Таким образом, возникает необходимость воспользоваться определенными финансовыми инструментами: банковскимивкладами, ценнымибумагами, валютой, вложениями в драгоценные металлыи т.д., в зависимости от того какой результат мыхотимполучить. Для населения переферийных городов достаточно трудно определить для себя наиболее выгодный вид и форму вложений. Очень низок уровень экономической, а тем более, финансовой, грамотности, неумение обращаться с ресурсами Интернет, навязчивая реклама не дают возможности определиться с формой своих сбережений и накоплений.В настоящее время банки являются, пожалуй,единственным институтом, предлагающим населению весь спектр финансовых инструментов по размещению сбережений. Они предоставляют услуги по размещению депозитов в денежных средствах, в драгоценных металлах и монетах, в обезличенных металлических счетах, размещают средства населения в ПИФах, в ценных бумагах, оказывают услуги по управлению имуществом и т.д.Наиболее распространенным видом вложений населения среднего класса являются банковские вклады.Это наиболее традиционные виды вложений, являющиеся к томуже безопасным инструментом, так как вкладчик защищен от различного рода ситуаций на рынке в связи с существованием в нашей странепрограммы по страхованию вкладов. То есть можно сказать, что вклады физических лиц являются довольно таки ликвидными, таккаквне зависимости от условий договора вкладчик в любое время может потребовать у банка возврата вложенных средств.Как же обстоит ситуация на рынке банковских вкладов в настоящеевремя? Проведем анализ наиболее доходных вкладов в значимых банках городаМеждуреченска по состоянию на март 2013г. (таблица 1)
Таблица 1 –Сравнительная характеристика наиболее доходных вкладов (март2013)
В 2012 году наблюдался значительный рост ставок по вкладам для физических лиц.Вначале 2013года тенденция сохранилась и доходность по вкладам стала достигать 10–11%, а в некоторых случаях 12% годовых. По данным таблицы видно, что наиболее доходными (свыше 10,5%) являются банки, специализирующиеся на потребительском кредитовании (Русский стандарт и Хоум Кредит, которые предлагают Наименование банкаНаименование вкладаСрок вкладаМинимальный размерГодовой процентНачисление /Выплата процентовВозможность пополненияОсобые условияСбербанкСохраняйОт1 мес до 3 лет1 000руб.100евро/долл.5,15–8,751,0–3,5Ежемесячно, капитализациянетВклады застрахованыВТБ 24ПлюсОт 6 мес до 3 лет15 000рубДо 10,5В конце срокаестьВклады застрахованыВТБ 24Доходный Телебанк
От 1 мес до 5 лет10 000руб.До 10,65В конце сроканетВклады застрахованыУралсибВклад+ПИФ Динамичный91–271 день50 000руб.До 11,5В конце сроканетВклады застрахованыУралсибДостойный дом детям91–271 день5 000руб.До 9,5Ежеквартально без капитализацииНе менее 3000руб.0,5% при выплате дохода взимается в виде пожертвованияНовокузнецкий муниципальный банкДоходный1 год100 000руб.До 8,5Ежемесячно с капитализацией процентовестьВклады застрахованыНовоКИБНакопительныйОт 31 дня до 2 лет5 000 руб.До 7,5В конце срокаНе менее 500 руб.Вклады застрахованыМДМ БанкВесеннее настроениеОт 720 до 1080 дней30000 руб.10–11,5В конце сроканетВклады застрахованыСовкомбанкПроценты на процентыОт 31 дня до 3 лет15000 руб.До 10,5ежемесячно с капитализациейНе менее 1000 руб.Вклады застрахованыСовкомбанкОсознанный выбор3 года15000 руб.До 10,5В конце срокаНе менее 1 000 руб.Вклады застрахованыРусский стандартВесенний процентОт 180 до 720 дней30000 руб.10,5–12В конце срокаестьВклады застрахованыБанк Хоум КредитТолько плюсыОт 372 до 730 дней1000 руб.11,5В конце срока без капитализацииестьВклады застрахованыБанк Хоум КредитДоходный год372 дня1000 руб.11,0Ежемесячно, капитализацияестьВклады застрахованынаибольшие проценты при относительно невысоких минимальных суммах открытия вкладов и среднем периоде вложений1–2 года). Сберегательный банк предлагает одни из самых низких процентов, даже ниже среднерыночных. Причем с 26 марта Сбербанкфактически уровнял процентные ставки по вкладам в евро и долларах, сделав,крайне непривлекательными валютные и мультивалютные вклады.Низкие ставки предложены региональными банками. При этом Новокузнецкий муниципальный банк предлагает весьма низкий процент (8,5 % годовых) при минимальном вкладе 100000руб. сроком на 1 год.Доходность вкладов прочих банков можно рассматривать по следующим временным периодамОт 31 до 180 (270) дней –6–7%До 1 года –9%От 1 года до 2 лет –10–10,5%Свыше 2 лет –10,5–12%.Из этой системы выпадает вклад, предлагаемый Банком «Уралсиб» «Вклад+ПИФ Динамичный», который предлагает весьма высокую ставку 11,5% годовых за период от 91 до 271 дня. При относительной привлекательности этого вклада, необходимо заметить достаточно высокий размер первого взноса –50000руб. и регрессивную ставку доходности –к концу срока вложения ставка по нему будет составлять только 9,5% годовых. Отрицательным моментом также является отсутствие возможности пополнять вклад.Что касается возможности пополнения вкладов, то наблюдается две тенденции: во–первых, увеличивается число вкладов с пополнением, а во–вторых, разница в ставках по вкладам с пополнением и безнегонивелировалась, и сейчас она стремится к нулю, что особенно выгодно для вкладов на срок более 1 года.Кроме того, вклады с пополнением дают возможность не открывать новых вкладов при повсеместном снижении ставок.Также просматривается тенденция к открытию сезонных вкладов с повышенной доходностью (МДМ банк «Весеннее настроение», Русский стандарт «Весенний процент»). Причиной этого, возможно, является ожидание во втором полугодии 2013 года сниженияставок по вкладам для физлиц на 0,5–1,2%и банки стремятся сейчас привлечь как можно больше средств, так как снижение ставок вызовет снижение заинтересованности потенциальных вкладчиков.При выборе вклада для клиента главными попрежнему остаются надежность, репутация банка и процентная ставка.Что же можно сказать о сбережениях в драгоценных металлах и монетах?
Вложения в драгоценные металлы для большинства населения представляются как покупка золота и серебра обязательно в слитках. Конечно, в настоящее время Сбербанк предлагает широкий выбор слитков золота, серебра, платины и палладия. Но так ли доходны вложения в «настоящий» металл? Если рассматривать среднесрочную перспективу 13 года, то необходимо, чтобы стоимость металла преодолела так называемую маржу –разницу между курсом продажи металла банкомв настоящее времяи покупки этого металла в будущем. Рассмотрим динамику цен на слитки из драгоценных металлов по данным Сберегательного банка за период с 01.03.2012г. по 01.03.2013г.Автор намеренно использует именно курсы покупкипродажи золота ведущими банками (а не учетную цену золота ЦБ РФ), так как цель статьи –определить наиболее выгодные вложения для граждан.
Таблица 2–Уровень доходности вкладов в драгоценные металлыв слиткахв 2012–2013ггМеталл, размер слиткаПродажабанком март 2012 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода (потерь),%золото 1гр.27341525120944,2серебро 50гр.28751360151552,7платина 5гр.115007665383533,3палладий 10 гр.99697010295929,7Как видно по данным таблицы, при вложении средств в драгоценные металлы в слитках, в краткосрочном периоде происходят значительныепотери в стоимости металла. Прежде всего, это обусловлено тем, что металл в слитках продается населению с НДС (18%), а принимается от физических лиц без данного налога. Кроме того, приобретение металла в слитках влечет за собой проблемы его транспортировки и хранения. Сбережения в виде памятных инвестиционных монет так же имеют ряд недостатков. Их стоимость при выкупе значительно ниже, чем при продаже и зависит от внешнего вида монеты.Например, если монета имеет дефекты, видимые глазом,илиу монетыотсутствует оригинальная упаковка,то банк вправе отказаться выкупить ее у физического лица. Таким образом, монеты могут представлять собой интерес с точки зрения коллекционирования или как сувенир в кратко или среднесрочном периоде, а как средство сбережения и накопления –только в долгосрочном (более 10 лет) периоде.Несколько лет назад банки стали предлагать вклады в обезличенные металлические счета (золото, серебро, платину, палладий). Обезличенные счета, по сравнению с вкладамив слитки, имеют ряд преимуществ:отсутствие НДС приприобретении металла;возможность продавать ипокупать драгоценные металлы влюбое времяи в любом количестве, не ограничиваясь предложением определенных слитков;отсутствие проблем схранением, сертификацией итранспортировкой физического металла;возможность получать высокий доход засчет роста цен наметалл;возможность диверсифицировать свои сбережения;упрощенная процедура покупкипродажи металла.За период 2010–2012гг. доходность по данным счетам была достаточно высока, как свидетельствуют данные таблицы 3.Таблица 3–Уровень доходности вкладов в обезличенные металлические счета в 2010–2013гг.МеталлПродажабанком март 2010 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода (потерь),%золото1110152541537,4серебро17,127,11058,5платина15501520301,9палладий45069724754,9При этом необходимо учитывать, что пик стоимости золота приходится на сентябрь 2011 года1775 руб. при покупке, серебра –на апрельмай того же года. Таким образом, март 2013 года является вполне рядовым периодом.
Ситуация, сложившаяся для начинающих вкладчиков в настоящее время (с марта 2012г. по март 2013г.), представлена в таблице 4. Ситуация рассматривает динамику стоимости по двум крупнейшим банкам г. Междуреченска.Таблица 4–Уровень доходности вкладов в обезличенные металлические счетав 2012–2013гг.МеталлПродажабанком март 2012 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода,%Сбербанкзолото1716152519111,13серебро36,127,1924,93платина166615201468,76палладий70469770,99ВТБ 24золото16451540–105–6,5серебро3427–7–20,0платина16501530–120–7,27палладий695705101,44По данным таблицы видно, что в рассмотренном периоде данный вид вкладовне приносит доходов вкладчикам, но настоящее время является наиболее удачным для инвестирования в драгметаллы, так как стоимость продажи металлов сейчас достигает своего минимума.Немного выше уровень доходности по вкладам в обезличенные металлические счета предлагается банком «Уралсиб». Вклады в золото и серебро предлагаются под 1,7% годовых. Доход в золоте в год +1 грамм, в серебре +59грамм. Неудобным является необходимость внесения первоначального взноса в золотев размере 63 грамма, в серебре 3473 грамма.Таким образом, вклады в обезличенные металлические счета в настоящее время можно производить только с целью получения доходов в среднесрочном и долгосрочном периоде.Необходимо, однако, учитывать, что традиционно конец зимы и весенние месяцы являются наиболее «дешевым» периодом для золота, а ценовой пик наступает в октябреноябре. К тому же по прогнозам банкаJ.P.Morgan, стоимость золота за тройскую унцию (31,1034768 гр.) достигнет к 2014 году 2000долл.Как альтернативууказанным выше вкладам, рассмотрим доходность ПИФов, управление которыми осуществляют рассматриваемыевышебанки. Для анализа используем рейтинг 20 наиболее доходных ПИФов, составленный рейтинговым агенством Alpari.(таблица 5)Таблица 5–ДоходностьПИФов в 2012 годуМесто в рейтингеУправляющая компанияПИФУвеличение стоимости пая (доход) за 2012г.,%1СбербанкПотребительский сектор26,9710СбербанкАгросектор18,9216ВТБ 24Фонд потребительского сектора14,6417СбербанкГлобальный Интернет14,3120УралсибФонд консервативный13,64Из таблицы4
видно, что в 2012 году доходность ПИФов значительно превысила доходность по депозитным вкладам и по обезличенным металлическим счетам. В рейтинг наиболее доходных фондов входят три фонда, управляющей компанией которых является ЗАО «Сбербанк Управление Активами».Таким образом, наиболее доходными вложениями на краткосрочную перспективу в настоящее время в крупнейших банках г. Междуреченска являются вложения в паевые инвестиционные фонды. Средним уровнем доходности отмечаются депозиты и отрицательный доход приносят вложения в обезличенные металлические счета.Что касается среднесрочной перспективы, то, для граждан наиболее выгодными остаютсявложения в обезличенные металлические счета (преимущественно в золото и серебро).В долгосрочном периоде наиболее выгодными являются, несмотря на временную непривлекательность, вложения в драгоценные металлы в слитках и в памятные инвестиционные монеты.Ссылки на источники1.Банки.ру. информационный портал [Электронный ресурс].URL:www.banki.ru(дата обращения: 21.03.2013)2.Банк «Уралсиб». Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.bankuralsib.ru(дата обращения: 24.03.2013)3.Банк «Хоумкредитбанк» Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.homecredit.ru(дата обращения: 18.03.2013)4.МДМ банк Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.mdm.ru(дата обращения: 13.03.2013)5. Новокузнецкий муниципальный банк. Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www. nkmb.ru (дата обращения: 21.03.2013)6. Банк «Новокиб» Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.novokib.ru(дата обращения: 22.03.2013)7. Банк «Русский стандарт» Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.rs.ru (дата обращения: 22.03.2013)8. Сбербанк России Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.sbrf.ru(дата обращения:16.03.2013)9.
Банк «ВТБ 24» Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.vtb24.ru(дата обращения: 05.03.2013)
UsovHelenO.Senior LecturerFGBOUVPO "Kuzbass State the technicaluniversity. T.F.Gorbacheva"inMezhdurechenskInvestigation ofthe rate of returnsavings toleading banksMezhdurechenskAbstract: Therelativeyield offixedterm deposits, investments in precious metals, investment coins, investmentsin mutualfundsof the investmentin the short,medium andlong termfor the population ofMezhdurechenskKeywords:investments,savings, mutual funds, deposits, gold
Аннотация: рассматривается сравнительная доходность срочных депозитов, вкладов в драгоценные металлы, инвестиционные монеты, вложений в паевые инвестиционные фонды в кратко, среднеи долгосрочном периоде для населения г. Междуреченска Ключевые слова:вклады, сбережения, ПИФы, депозиты, золото
Актуальность вопроса сбережения свободных средств обычно поднимается в период роста реальных доходов населения, но не остаётся он без внимания и в другое время. Мы стараемся накопить на учебу, отпуск, квартиру и просто отложить деньги на будущее. При решении проблемы целесообразного размещения денежных сбережений населения принимается во внимание следующий комплекс требований: · возможность беспрепятственного использования размещенных денежных средств. Накопление наличных денег населением обладает этим преимуществом. Это играет немалую роль в выборе этой формы накопления.· надежность вложений; · минимизация риска; · возможность получения дохода от вложений средств. Мы можем накапливать деньги в наличной форме, это даст ряд преимуществ (высокая ликвидность, возможность беспрепятственно, без ограничений использовать), но в нынешних условиях этот тип накоплений не только лишает возможности получения дохода, но и снижает будущую стоимость денег из–за инфляции. Таким образом, возникает необходимость воспользоваться определенными финансовыми инструментами: банковскимивкладами, ценнымибумагами, валютой, вложениями в драгоценные металлыи т.д., в зависимости от того какой результат мыхотимполучить. Для населения переферийных городов достаточно трудно определить для себя наиболее выгодный вид и форму вложений. Очень низок уровень экономической, а тем более, финансовой, грамотности, неумение обращаться с ресурсами Интернет, навязчивая реклама не дают возможности определиться с формой своих сбережений и накоплений.В настоящее время банки являются, пожалуй,единственным институтом, предлагающим населению весь спектр финансовых инструментов по размещению сбережений. Они предоставляют услуги по размещению депозитов в денежных средствах, в драгоценных металлах и монетах, в обезличенных металлических счетах, размещают средства населения в ПИФах, в ценных бумагах, оказывают услуги по управлению имуществом и т.д.Наиболее распространенным видом вложений населения среднего класса являются банковские вклады.Это наиболее традиционные виды вложений, являющиеся к томуже безопасным инструментом, так как вкладчик защищен от различного рода ситуаций на рынке в связи с существованием в нашей странепрограммы по страхованию вкладов. То есть можно сказать, что вклады физических лиц являются довольно таки ликвидными, таккаквне зависимости от условий договора вкладчик в любое время может потребовать у банка возврата вложенных средств.Как же обстоит ситуация на рынке банковских вкладов в настоящеевремя? Проведем анализ наиболее доходных вкладов в значимых банках городаМеждуреченска по состоянию на март 2013г. (таблица 1)
Таблица 1 –Сравнительная характеристика наиболее доходных вкладов (март2013)
В 2012 году наблюдался значительный рост ставок по вкладам для физических лиц.Вначале 2013года тенденция сохранилась и доходность по вкладам стала достигать 10–11%, а в некоторых случаях 12% годовых. По данным таблицы видно, что наиболее доходными (свыше 10,5%) являются банки, специализирующиеся на потребительском кредитовании (Русский стандарт и Хоум Кредит, которые предлагают Наименование банкаНаименование вкладаСрок вкладаМинимальный размерГодовой процентНачисление /Выплата процентовВозможность пополненияОсобые условияСбербанкСохраняйОт1 мес до 3 лет1 000руб.100евро/долл.5,15–8,751,0–3,5Ежемесячно, капитализациянетВклады застрахованыВТБ 24ПлюсОт 6 мес до 3 лет15 000рубДо 10,5В конце срокаестьВклады застрахованыВТБ 24Доходный Телебанк
От 1 мес до 5 лет10 000руб.До 10,65В конце сроканетВклады застрахованыУралсибВклад+ПИФ Динамичный91–271 день50 000руб.До 11,5В конце сроканетВклады застрахованыУралсибДостойный дом детям91–271 день5 000руб.До 9,5Ежеквартально без капитализацииНе менее 3000руб.0,5% при выплате дохода взимается в виде пожертвованияНовокузнецкий муниципальный банкДоходный1 год100 000руб.До 8,5Ежемесячно с капитализацией процентовестьВклады застрахованыНовоКИБНакопительныйОт 31 дня до 2 лет5 000 руб.До 7,5В конце срокаНе менее 500 руб.Вклады застрахованыМДМ БанкВесеннее настроениеОт 720 до 1080 дней30000 руб.10–11,5В конце сроканетВклады застрахованыСовкомбанкПроценты на процентыОт 31 дня до 3 лет15000 руб.До 10,5ежемесячно с капитализациейНе менее 1000 руб.Вклады застрахованыСовкомбанкОсознанный выбор3 года15000 руб.До 10,5В конце срокаНе менее 1 000 руб.Вклады застрахованыРусский стандартВесенний процентОт 180 до 720 дней30000 руб.10,5–12В конце срокаестьВклады застрахованыБанк Хоум КредитТолько плюсыОт 372 до 730 дней1000 руб.11,5В конце срока без капитализацииестьВклады застрахованыБанк Хоум КредитДоходный год372 дня1000 руб.11,0Ежемесячно, капитализацияестьВклады застрахованынаибольшие проценты при относительно невысоких минимальных суммах открытия вкладов и среднем периоде вложений1–2 года). Сберегательный банк предлагает одни из самых низких процентов, даже ниже среднерыночных. Причем с 26 марта Сбербанкфактически уровнял процентные ставки по вкладам в евро и долларах, сделав,крайне непривлекательными валютные и мультивалютные вклады.Низкие ставки предложены региональными банками. При этом Новокузнецкий муниципальный банк предлагает весьма низкий процент (8,5 % годовых) при минимальном вкладе 100000руб. сроком на 1 год.Доходность вкладов прочих банков можно рассматривать по следующим временным периодамОт 31 до 180 (270) дней –6–7%До 1 года –9%От 1 года до 2 лет –10–10,5%Свыше 2 лет –10,5–12%.Из этой системы выпадает вклад, предлагаемый Банком «Уралсиб» «Вклад+ПИФ Динамичный», который предлагает весьма высокую ставку 11,5% годовых за период от 91 до 271 дня. При относительной привлекательности этого вклада, необходимо заметить достаточно высокий размер первого взноса –50000руб. и регрессивную ставку доходности –к концу срока вложения ставка по нему будет составлять только 9,5% годовых. Отрицательным моментом также является отсутствие возможности пополнять вклад.Что касается возможности пополнения вкладов, то наблюдается две тенденции: во–первых, увеличивается число вкладов с пополнением, а во–вторых, разница в ставках по вкладам с пополнением и безнегонивелировалась, и сейчас она стремится к нулю, что особенно выгодно для вкладов на срок более 1 года.Кроме того, вклады с пополнением дают возможность не открывать новых вкладов при повсеместном снижении ставок.Также просматривается тенденция к открытию сезонных вкладов с повышенной доходностью (МДМ банк «Весеннее настроение», Русский стандарт «Весенний процент»). Причиной этого, возможно, является ожидание во втором полугодии 2013 года сниженияставок по вкладам для физлиц на 0,5–1,2%и банки стремятся сейчас привлечь как можно больше средств, так как снижение ставок вызовет снижение заинтересованности потенциальных вкладчиков.При выборе вклада для клиента главными попрежнему остаются надежность, репутация банка и процентная ставка.Что же можно сказать о сбережениях в драгоценных металлах и монетах?
Вложения в драгоценные металлы для большинства населения представляются как покупка золота и серебра обязательно в слитках. Конечно, в настоящее время Сбербанк предлагает широкий выбор слитков золота, серебра, платины и палладия. Но так ли доходны вложения в «настоящий» металл? Если рассматривать среднесрочную перспективу 13 года, то необходимо, чтобы стоимость металла преодолела так называемую маржу –разницу между курсом продажи металла банкомв настоящее времяи покупки этого металла в будущем. Рассмотрим динамику цен на слитки из драгоценных металлов по данным Сберегательного банка за период с 01.03.2012г. по 01.03.2013г.Автор намеренно использует именно курсы покупкипродажи золота ведущими банками (а не учетную цену золота ЦБ РФ), так как цель статьи –определить наиболее выгодные вложения для граждан.
Таблица 2–Уровень доходности вкладов в драгоценные металлыв слиткахв 2012–2013ггМеталл, размер слиткаПродажабанком март 2012 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода (потерь),%золото 1гр.27341525120944,2серебро 50гр.28751360151552,7платина 5гр.115007665383533,3палладий 10 гр.99697010295929,7Как видно по данным таблицы, при вложении средств в драгоценные металлы в слитках, в краткосрочном периоде происходят значительныепотери в стоимости металла. Прежде всего, это обусловлено тем, что металл в слитках продается населению с НДС (18%), а принимается от физических лиц без данного налога. Кроме того, приобретение металла в слитках влечет за собой проблемы его транспортировки и хранения. Сбережения в виде памятных инвестиционных монет так же имеют ряд недостатков. Их стоимость при выкупе значительно ниже, чем при продаже и зависит от внешнего вида монеты.Например, если монета имеет дефекты, видимые глазом,илиу монетыотсутствует оригинальная упаковка,то банк вправе отказаться выкупить ее у физического лица. Таким образом, монеты могут представлять собой интерес с точки зрения коллекционирования или как сувенир в кратко или среднесрочном периоде, а как средство сбережения и накопления –только в долгосрочном (более 10 лет) периоде.Несколько лет назад банки стали предлагать вклады в обезличенные металлические счета (золото, серебро, платину, палладий). Обезличенные счета, по сравнению с вкладамив слитки, имеют ряд преимуществ:отсутствие НДС приприобретении металла;возможность продавать ипокупать драгоценные металлы влюбое времяи в любом количестве, не ограничиваясь предложением определенных слитков;отсутствие проблем схранением, сертификацией итранспортировкой физического металла;возможность получать высокий доход засчет роста цен наметалл;возможность диверсифицировать свои сбережения;упрощенная процедура покупкипродажи металла.За период 2010–2012гг. доходность по данным счетам была достаточно высока, как свидетельствуют данные таблицы 3.Таблица 3–Уровень доходности вкладов в обезличенные металлические счета в 2010–2013гг.МеталлПродажабанком март 2010 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода (потерь),%золото1110152541537,4серебро17,127,11058,5платина15501520301,9палладий45069724754,9При этом необходимо учитывать, что пик стоимости золота приходится на сентябрь 2011 года1775 руб. при покупке, серебра –на апрельмай того же года. Таким образом, март 2013 года является вполне рядовым периодом.
Ситуация, сложившаяся для начинающих вкладчиков в настоящее время (с марта 2012г. по март 2013г.), представлена в таблице 4. Ситуация рассматривает динамику стоимости по двум крупнейшим банкам г. Междуреченска.Таблица 4–Уровень доходности вкладов в обезличенные металлические счетав 2012–2013гг.МеталлПродажабанком март 2012 года, руб.Покупкабанком март 2013 года, руб.Доход, руб.Уровень дохода,%Сбербанкзолото1716152519111,13серебро36,127,1924,93платина166615201468,76палладий70469770,99ВТБ 24золото16451540–105–6,5серебро3427–7–20,0платина16501530–120–7,27палладий695705101,44По данным таблицы видно, что в рассмотренном периоде данный вид вкладовне приносит доходов вкладчикам, но настоящее время является наиболее удачным для инвестирования в драгметаллы, так как стоимость продажи металлов сейчас достигает своего минимума.Немного выше уровень доходности по вкладам в обезличенные металлические счета предлагается банком «Уралсиб». Вклады в золото и серебро предлагаются под 1,7% годовых. Доход в золоте в год +1 грамм, в серебре +59грамм. Неудобным является необходимость внесения первоначального взноса в золотев размере 63 грамма, в серебре 3473 грамма.Таким образом, вклады в обезличенные металлические счета в настоящее время можно производить только с целью получения доходов в среднесрочном и долгосрочном периоде.Необходимо, однако, учитывать, что традиционно конец зимы и весенние месяцы являются наиболее «дешевым» периодом для золота, а ценовой пик наступает в октябреноябре. К тому же по прогнозам банкаJ.P.Morgan, стоимость золота за тройскую унцию (31,1034768 гр.) достигнет к 2014 году 2000долл.Как альтернативууказанным выше вкладам, рассмотрим доходность ПИФов, управление которыми осуществляют рассматриваемыевышебанки. Для анализа используем рейтинг 20 наиболее доходных ПИФов, составленный рейтинговым агенством Alpari.(таблица 5)Таблица 5–ДоходностьПИФов в 2012 годуМесто в рейтингеУправляющая компанияПИФУвеличение стоимости пая (доход) за 2012г.,%1СбербанкПотребительский сектор26,9710СбербанкАгросектор18,9216ВТБ 24Фонд потребительского сектора14,6417СбербанкГлобальный Интернет14,3120УралсибФонд консервативный13,64Из таблицы4
видно, что в 2012 году доходность ПИФов значительно превысила доходность по депозитным вкладам и по обезличенным металлическим счетам. В рейтинг наиболее доходных фондов входят три фонда, управляющей компанией которых является ЗАО «Сбербанк Управление Активами».Таким образом, наиболее доходными вложениями на краткосрочную перспективу в настоящее время в крупнейших банках г. Междуреченска являются вложения в паевые инвестиционные фонды. Средним уровнем доходности отмечаются депозиты и отрицательный доход приносят вложения в обезличенные металлические счета.Что касается среднесрочной перспективы, то, для граждан наиболее выгодными остаютсявложения в обезличенные металлические счета (преимущественно в золото и серебро).В долгосрочном периоде наиболее выгодными являются, несмотря на временную непривлекательность, вложения в драгоценные металлы в слитках и в памятные инвестиционные монеты.Ссылки на источники1.Банки.ру. информационный портал [Электронный ресурс].URL:www.banki.ru(дата обращения: 21.03.2013)2.Банк «Уралсиб». Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.bankuralsib.ru(дата обращения: 24.03.2013)3.Банк «Хоумкредитбанк» Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.homecredit.ru(дата обращения: 18.03.2013)4.МДМ банк Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.mdm.ru(дата обращения: 13.03.2013)5. Новокузнецкий муниципальный банк. Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www. nkmb.ru (дата обращения: 21.03.2013)6. Банк «Новокиб» Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.novokib.ru(дата обращения: 22.03.2013)7. Банк «Русский стандарт» Официальный портал [Электронный ресурс].URL: www.rs.ru (дата обращения: 22.03.2013)8. Сбербанк России Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.sbrf.ru(дата обращения:16.03.2013)9.
Банк «ВТБ 24» Официальный портал [Электронный ресурс].URL:www.vtb24.ru(дата обращения: 05.03.2013)
UsovHelenO.Senior LecturerFGBOUVPO "Kuzbass State the technicaluniversity. T.F.Gorbacheva"inMezhdurechenskInvestigation ofthe rate of returnsavings toleading banksMezhdurechenskAbstract: Therelativeyield offixedterm deposits, investments in precious metals, investment coins, investmentsin mutualfundsof the investmentin the short,medium andlong termfor the population ofMezhdurechenskKeywords:investments,savings, mutual funds, deposits, gold
